投资者适当性 什么是投资者适当性?颁布《办法》的背景和意义

2018-11-03 - 投资者

各位基友们,前方传来消息,7月1号起,将有大事情要发生!!!

2017年7月1日起,证监会发布的《证券期货投资者适当性管理办法》(以下简称《办法》)就将正式实施。相信各位小伙伴们心中存在不少疑问,且听小鹏给大家慢慢道来~~

投资者适当性

Q1:什么是投资者适当性?

投资者适当性核心有以下三方面内容:一是评估投资者,经营机构需要对投资者有全方面的了解,即“了解你的客户”(Know Your Customer)原则,明确投资者的风险承受能力,对投资者进行分类管理;二是评估投资产品的风险,经营机构理解其提供的产品、服务,尤其是产品、服务潜在的风险,建立完善的产品或服务分级制度;三是经营机构在对投资者及提供的产品、服务充分了解的基础上,将合适的产品、服务提供给合适的投资者。

投资者适当性

Q2:颁布《办法》的背景和意义

我国的证券期货市场可交易股票、债券、期货、期权等多种产品,这些产品的功能、特点、复杂程度和风险收益特征千差万别,而广大投资者在专业水平、风险承受能力、风险收益偏好等方面都存在很大差异,对金融产品的需求也不尽相同。

投资者适当性

另外,国内资本市场以散户投资者为主,该类客户的投资专业程度不是特别高,因此资本市场的长期稳定发展需要投资者的专业化程度和风险承受能力与产品相匹配,对投资者进行分类管理,“将适当的产品销售给适当的投资者”,防止销售错配。

《办法》是我们首部专门规范证券期货市场适当性管理的部门规章,既完善了适当性管理的制度体系,统一了适当性管理的基本标准,又突出强调了经营机构所要承担的投资者分类、产品或服务分级、适当性匹配的义务和责任,进一步保护各位新老鹏友的权益,让大家投资更理性、更安心。

相关阅读
  • 投资者权利 保护好个人投资者合法权利丨专家洞见

    投资者权利 保护好个人投资者合法权利丨专家洞见

    2018-11-03

    随着金融创新的加快,尤其是互联网金融快速发展,普通居民投资理财的参与度与日俱增。与行业快速发展相适应,个人投资者在投资理财中的合法权利也需要得到有效保护。这一方面需要保护好个人投资者的利益不受侵害,另一方面也提示有关方面提供更多的资源来提升个人投资者的专业能力和风险意识。从市场上出现的部分风险案例来看。

  • 投资者分类 美股调整行业分类 投资者需调整策略布局

    投资者分类 美股调整行业分类 投资者需调整策略布局

    2018-11-03

    标普道琼斯指数日前宣布,将于9月28日对主要指数的行业分类进行重大调整,将原先科技行业中许多互联网属性公司股票归入“通讯服务”行业,美国和中国大型网络公司都将受到影响,此次调整不仅显示市场对行业盈利模式认定变化,也令投资者需要调整策略和布局。此次调整的是标普道琼斯指数和MSCI于1999年联手制定的全球行业分类标准(GICS)。

  • 市场为什么需要投资者 人民日报:资本市场里普通投资者更需要保护

    市场为什么需要投资者 人民日报:资本市场里普通投资者更需要保护

    2018-11-03

    “将适当产品卖给适当投资者”,投资者适当性管理本质上就是投资者保护。在资本市场,普通投资者自我保护能力相对较弱,这就需要提供有针对性的产品及差别化服务,让普通投资者在信息告知、风险警示等方面享有“特别关照”“我们小散成了普通投资者,是不是以后只能享受‘普通’待遇,那些专业投资者就享受‘贵宾’待遇了呢?”近日。

  • 投资者适当性管理办法 《投资者适当性管理办法》解析

    投资者适当性管理办法 《投资者适当性管理办法》解析

    2018-11-03

    《证券期货投资者适当性管理办法》施行啦!不知大家对新规的内容了解了多少,拓天速贷小编重点针对新规中您在基金申购中需要了解的重点内容给您划划重点!Q:从7月1日起,超过我风险承受能力的基金我还可以申购吗?A:如果您为最低风险承受能力的投资者则无法进行购买超过您风险承受能力的产品。如果您是非最低风险承受能力的投资者。